Jak inwestować, kiedy stopy procentowe rosną
Od dłuższego czasu na głównych rynkach finansowych oraz w Polsce stopy procentowe utrzymywały się na relatywnie niskim poziomie. Ale idą zmiany. Eksperci są zgodni, że po okresie deflacji czeka nas inflacja. Już teraz można zaobserwować powrót warunków inflacyjnych, a co za tym idzie można się spodziewać, że wzrosną stopy procentowe. Na niektórych rynkach już to się pomału dokonuje. Co to oznacza dla inwestorów?
Z reguły podwyżki stóp procentowych skutkują obniżeniem rentowności inwestycji. Szczególnie dotyczy to już osób, które inwestują w standardowe fundusze dłużne, obligacje lub mają ulokowane środki na długoterminowych lokatach bankowych o stałym oprocentowaniu. Warto się do tego przygotować, dywersyfikując ryzyko i rozkładając zainwestowane środki także w takie produkty, które są skrojone z myślą o niwelowaniu skutków rosnących stóp procentowych.
Inwestycje alternatywne?
Podwyżki stóp procentowych na świecie stają się już faktem. Niedawno taką decyzję podjął amerykański FED, czyli odpowiednik banku centralnego USA, a można się spodziewać podwyżek także na innych rynkach, w tym na rodzimym. To jest moment, w którym warto rozważyć alternatywne inwestycje na globalnych rynkach papierów dłużnych. Na rynku są dostępne na przykład rozwiązania, które poprzez odpowiednie strategie mogą zarabiać na rynku papierów dłużnych w warunkach rosnących stóp procentowych. Takie rozwiązanie na przykład wprowadziło niedawno Esaliens TFI SA (dawniej Legg Mason TFI SA) w postaci subfunduszu Esaliens Makrostrategii Papierów Dłużnych.
Na co zwrócić uwagę
Dobierając odpowiedni fundusz rynku dłużnego należy przeanalizować między innymi koszty, profil ryzyka oraz zysku funduszu, a także jego strategię inwestycyjną. Warto zwrócić uwagę na fakt, czy portfel funduszu jest dobrze zdywersyfikowany, czy wykorzystuje zarówno instrumenty, które z jednej strony mają zabezpieczać wartość zgromadzonego kapitału, jak i takie możliwości, które wydają się być niedowartościowane przez rynek i mają potencjał generowania ponadprzeciętnych zysków. Jeśli fundusz w znacznej mierze wykorzystuje w inwestycjach obligacje o stałej stopie procentowej wówczas ryzyko spadku rentowności przy wzroście stóp procentowych z inwestycji w taki fundusz będzie podwyższone.
Podsumowując, nieważne czy swoje oszczędności lokujesz w fundusze papierów dłużnych, lokaty czy obligacje, zawsze obserwuj sytuację rynkową związaną ze stopami procentowymi i próbuj elastycznie dostosowywać swoje inwestycje do dokonywanych zmian w tym zakresie lub wybieraj takie rozwiązania, które będą niwelowały skutki tych zmian.
Materiał zewnętrzny
Myślę, że jeżeli będzie podchodzić do tego z głową i nie potraktujemy tego jak hazard to inwestycje mogą przynieść nam fajne korzyści. Ja przymierzam się do tego czytam nawet trochę informacji na http://investor-online.com/ o inwestowaniu w internecie, ponieważ kolega w pracy się chwalił, że sporo dzięki temu zarabia. Chcę zacząć, mam swoje oszczędności i chciałbym je pomnożyć. Ta możliwość wydaje mi się być sensowna.